Аналіз рівня та динаміки фінансових результатів.

На першому етапі аналізу фінансових результатів необхідно досліджувати їхній рівень і динаміку за даними форми № 2 (див.табл.9.1).

Таблиця 9.1.

Аналіз рівня і динаміки фінансових результатів

п.п. – початок звітного періоду;

к.п. – кінець звітного періоду.

Вихідним моментом у розрахунках показників прибутку є оборот підприємства по реалізації продукції. Виручка від реалізації продукції (товарів,робіт, послуг) характеризує завершення виробничого циклу підприємства, повернення авансованих на виробництво засобів підприємства в грошову форму і початок нового витку в обороті всіх засобів. Зміни в обсязі реалізації продукції роблять найбільш чуттєвий вплив на фінансові результати діяльності підприємства, тому його фінансовий підрозділ повинен щодня і оперативно контролювати процес відвантаження, реалізації та оплати продукції (товарів, робіт, послуг).

Аналіз прибутку проводиться методом порівняння фактичних даних за звітний період з фактичними даними за попередній період. В ході аналізу необхідно дати оцінку темпів зростання прибутку в цілому і окремо по кожній її частині; вивчити і розрахувати фактори, що впливають на зміну прибутку і визначити рівень їхнього впливу; виявити резерви збільшення прибутку; дати оцінку рівня рентабельності підприємства. На рис.9.1 представлена класифікація резервів збільшення прибутку.

Рис.9.1. Класифікація резервів збільшення прибутку

Факторний аналіз прибутку.

Факторний аналіз – це методика комплексного системного вивчення та виміру впливу факторів на величину результативних показників.

Одним із прийомів проведення факторного аналізу є прийоми елімінування. Елімінувати – це значить усунути, виключити вплив усіх факторів на величину результативного показника крім одного.

Використовуючи цей прийом, необхідно визначити вплив кожного фактора на чистий прибуток.

Таблиця 9.2

Факторний аналіз прибутку

Згідно «Звіту про фінансові результати» ф.№2 і табл.9.2 вплив факторних показників на чистий прибуток (результативний показник) можна представити у вигляді адитивної моделі:

ЧП =В –С +ІОД – ОВ + ФД – ФВ – ПП +НД – НВ – ПНП, (9.1)

ОВ ( операційні витрати) – це сума рядків 070, 080 і 090 ф.2;

де ФД (фінансові доходи) – це сума рядків 110, 120, 130 ф.2;

ФВ (фінансові витрати) – це сума рядків 140, 150, 160 ф.2.

Як відомо, розмір виручки від реалізації залежить від таких факторів, як ціна реалізованої продукції (Ц), питома вага кожного виду продукції в загальному обсязі реалізації (ПВ) і кількість реалізованої продукції (N). Таку залежність можна записати у вигляді мультиплікативної моделі:

В = N х ПВ х Ц (9.2)

Факторну модель собівартості реалізованої продукції можна представити у вигляді наступного виразу:

С = N х ПВ х В_змін., (9.3)

де N – обсяг зробленої продукції;

ПВ – показник структури зробленої продукції;

В_змін. – змінні витрати на виробництво одиниці продукції (собівартість одиниці).

Використовуючи дані Звіту про фінансові результати, визначити вплив всіх перелічених факторів на фінансовий результат неможливо, тому що нам не відомі ні питома вага реалізованої і зробленої продукції, ні обсяг випуску і реалізації, ні ціна, ні собівартість одиниці. В той же час, знаючи середній індекс цін, можна визначити вплив на розмір чистого прибутку зміни цін, обсягу реалізованої продукції, обсягу випущеної продукції.

Припустимо, що ціни на продукцію в звітному році зросли на 5%, тобто індекс цін (I_ц) склав 1,05.

Визначимо вплив факторів на зміну виручки від реалізації. Загальну зміну виручки від реалізації знаходимо за формулою:

(9.4)

Загальна зміна виручки від реалізації є результатом впливу двох факторів: ціни реалізації і обсягу реалізованої продукції (з урахуванням структури). Розрахунок впливу цих факторів можна визначити таким чином:

(9.5)

(9.6)

Якщо збільшення виручки від реалізації пов'язано зі збільшенням обсягу випуску продукції, це говорить про те, що на підприємстві спостерігається розширення виробництва.

Аналогічно розраховується вплив факторів на зміну собівартості реалізованої продукції:

(9.7)

Припустимо, що собівартість одиниці продукції змінилася лише за рахунок зовнішніх факторів, а саме за рахунок загальної зміни цін, тоді:

(9.8)

(9.9)

Зміна цін впливає на чистий прибуток у складі двох показників: виручки і собівартості. Причому вплив зміни цін на розмір чистого прибутку в складі виручки і собівартості носить різнонаправленний характер: ріст виручки від реалізації сприяє зростанню чистого прибутку, а ріст собівартості сприяє зменшенню прибутку. З огляду на це, вплив зміни цін на розмір чистого прибутку можна визначити таким чином:

(9.10)

Далі необхідно розрахувати вплив інших факторів на зміну розміру чистого прибутку.

Конфликты в семейной жизни. Как это изменить? Редкий брак и взаимоотношения существуют без конфликтов и напряженности. Через это проходят все...

Живите по правилу: МАЛО ЛИ ЧТО НА СВЕТЕ СУЩЕСТВУЕТ? Я неслучайно подчеркиваю, что место в голове ограничено, а информации вокруг много, и что ваше право...

Что делать, если нет взаимности? А теперь спустимся с небес на землю. Приземлились? Продолжаем разговор...

Что вызывает тренды на фондовых и товарных рынках Объяснение теории грузового поезда Первые 17 лет моих рыночных исследований сводились к попыткам вычис­лить, когда этот...

Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском гугл на сайте: