Сущность и виды лизинговых операций

1.1 Понятие и механизм осуществления лизинга

2. Особенности развития лизинговых операций в России

2.1 Организационно-экономические аспекты развития рынка лизинга в России

2.3 Проблемы развития лизинга в России и пути их решения

Одно из приоритетных направлений развития российской экономики - это финансовая аренда или лизинг. Лизинг в наше время предстает перед нами одним из важнейших источников финансирования для предприятий во многих странах. Механизм лизинга обеспечивает дополнительный приток финансирования в производственный сектор, способствуя увеличению внутреннего производства. Необходимость и значимость лизинговых сделок в России связана с тем, что около 60% всего оборудования в России изношено как физически, так и морально, а лизинг как форма аренды является эффективным способом замены устаревшего оборудования доступным для предприятий. Широкое применение этого вида хозяйственных взаимоотношений тормозилось до последнего времени отсутствием действенных механизмов защиты от различных рисков.

Нестабильное развитие экономики и затянувшийся кризис финансового рынка закрывают доступ к кредитованию для многих предпринимателей. На этом фоне происходит отток капиталов и снижение инвестиционной привлекательности отдельных предприятий и целых отраслей.

В этих условиях лизинг становится чуть ли не единственно возможной технологией развития бизнеса. Финансовая аренда позволяет обновить производственную базу и расширить основные фонды, а также обеспечивает внедрение инновационных решений в производство.

Каждый желающий приобрести транспортное средство передвижения может выбрать покупку в лизинг или же взять деньги в кредит на приобретение.

В условиях обострения конкуренции на рынке банковских услуг проведение банками лизинговых операций может стать эффективным способом расширения сферы банковского влияния. Банки, вкладывающие средства в приобретение имущества и выполняющие функцию лизингодателя, могут внести свой вклад в оформление стратегии и тактики обновления основных фондов, определять направления развития лизинга, контролировать ситуацию на лизинговом рынке.

Целью данной работы является проведение исследования развития лизинговых операций в России. Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

) определить понятие и механизм осуществления лизинга,

) изучить организационно-экономические аспекты развития рынка лизинга в России,

) исследовать лизинг в России на современном этапе,

) выявить проблемы развития лизинга в России и пути их решения.

Объектом исследования является лизинг. Предметом исследования выступают особенности развития лизинговых операций в России.

Для написания данной работы и решения поставленных задач использовалась литература многих авторов, а также законодательство РФ.

Лизинг часто воспринимается только как финансовый инструмент для осуществления предпринимательской деятельности, в основном связанной с использованием какого-либо оборудования.

Это связано с тем, что в Российской Федерации изначально лизинговое имущество могло использоваться только в предпринимательских целях, а само законодательство, регулирующее лизинговые взаимоотношения, имело ряд серьезных противоречий и разночтений.

Возможность получения имущества в лизинг для потребительских целей стало возможным с 2011 года, тогда как в странах Западной Европы, приобретение имущества путем выполнения лизинговых соглашений, является распространенной практикой.

. Лизинг авто. Взять автотранспорт в лизинг может как физическое, так и юридическое лицо. В отличие от обычной аренды, у лизингополучателя имеется возможность дальнейшего получения транспорта в собственность при выполнении условий, указанных в договоре. Более подробно о лизинге авто для физических и юридических лиц мы уже рассказывали в одной из предыдущих статей.

Автолизинг является довольно надежным видом лизинговых операций для специализирующихся на этом компаний, так как автомобили, коммерческий и грузовой транспорт относятся к достаточно ликвидному имуществу, популярному на вторичном рынке [15, c.72].

Обязательная постановка транспорта на учет в соответствующих государственных структурах позволяет найти такое имущество в случае недобросовестного поведения получателя или противоправных действий сторонних лиц.

Приобретение автомобиля в лизинг имеет определенные выгоды:

оплата за транспорт происходит не сразу, а постепенно, в соответствии с заключенным лизинговым соглашением. Пользоваться же приобретенным таким образом транспортом, можно сразу после внесения первого платежа;

в отличии от покупки автомобиля в кредит, лизинговые операции могут оформляться с самыми разнообразными условиями. Это касается способов и сроков внесения платежей, условий эксплуатации и получения права собственности на транспорт. Получателю может быть предложен максимально удобный график внесения платежей, а при окончании действия договора лизинга, транспорт может быть возвращен или приобретен в собственность при внесении оставшейся суммы (если стоимость имущества не была покрыта полностью выплатами по договору);

юридические лица, использующие транспорт на условиях лизингового договора получают определенные налоговые преференции;

оформление автотранспорта в лизинг значительно проще чем, заключение кредитного договора. Не требуется сразу переоформлять право собственности, упрощенный процесс проверки лизингополучателя и его платежеспособности;

сделки по передаче транспорта в лизинг оформляются значительно быстрее, чем при получении кредита. Зачастую, с момента подачи заявки до подписания лизингового соглашения, проходит от 1 до 3 дней.

Таким образом, если целью лизингополучателя является временная эксплуатация какого-либо транспорта, то, конечно же, лизинг станет наилучшим способом получения возможности воспользоваться нужным автомобилем.

Для приобретения автомобиля сразу в собственность может быть привлекательным и получение автокредита, но при лизинге за время эксплуатации конкретного транспортного средства можно чётко определить, подходит ли определенная марка или модель автомобиля для конкретных целей или конкретного пользователя.

И если автомобиль по каким-то причинам не подошёл, то достаточно просто вернуть его лизингодателю, не думая о том, как продать автомобиль быстро и дорого на вторичном рынке.

В настоящее время, так как из гражданского законодательства исключены требования об осуществлении лизингополучателем предпринимательской деятельности, достаточно большое количество организаций осуществляет предоставление транспортных средств в лизинг.

Поэтому выбрать наиболее подходящий для себя вариант, как по условиям соглашения, так и по предмету лизинга, особой сложности не представляет [5, c.84].

Автотранспорт может использоваться как в личных, так и в коммерческих целях. Поэтому именно на примере этого объекта заемных отношений можно составить наглядную сравнительную таблицу, демонстрирующую отличия в оформлении и эксплуатации автомобиля, приобретенного в лизинг или в кредит.

. Лизинг оборудования (техники и пр.). Качественные показатели деятельности предприятия, его конкурентоспособность в значительной мере зависят от функциональности и технологической оснащенности используемого оборудования. Возможность своевременно обновлять имеющиеся производственные мощности на собственные средства есть далеко не у каждой организации, занимающейся производством или оказанием услуг.

В результате многие компании работают на устаревшем и частично неисправном оборудовании, жертвуя качеством и объемом выпускаемой продукции или выполняемых работ. При этом довольно значительные средства затрачиваются на ремонт и профилактику оборудования, а его стоимость при этом уменьшается вследствие амортизации.

Выходом из подобных ситуаций может стать получение нужного оборудования на условиях лизинга с правом последующего выкупа в собственность.

Целесообразность использования оборудования, полученного в лизинг, определяется следующими преимуществами данного финансового инструмента:

своевременное обновление производственных мощностей и вспомогательного оборудования;

более комфортное распределение финансовой нагрузки за счет разделения платежей;

сравнительно простое оформление документов и необязательность наличия залога.

Возможность полного выкупа взятого в лизинг оборудования целесообразно использовать при длительном сроке его износа, иначе после истечения срока договора, приобретение в собственность устаревшего и изношенного имущества, будет бессмысленным и ляжет дополнительным налоговым и финансовым бременем [16, c.82].

Если предметом лизинговой операции выступает узкоспециализированное или быстроизнашивающееся оборудование, компания предоставляющие услуги по лизингу может потребовать предоплату или залог. Но даже в этом случае использовать такое имущество в рамках лизинга может быть выгоднее, так как после отпадения необходимости в таком оборудовании, не потребуются прилагать усилия для его сбыта.

. Финансовый лизинг. Данный вид лизинга, конечно же, не предполагает непосредственную передачу получателю финансовых средств, ведь деньги не относятся к непотребляемым вещам и не могут быть объектом лизинговых отношений.

Финансовый лизинг - это трехсторонняя сделка, заключающаяся в приобретении лизингодателем у какого-либо продавца определенного имущества с последующей его передачей во временное пользование получателю с правом выкупа, то есть в лизинг.

Характеристики имущества, а иногда и место, где лизингодатель должен прибрести требующийся актив, может определять сам лизингополучатель, снижая таким образом свою сиюминутную финансовую нагрузку.

Лизингодатель, выступающий здесь в роли инвестора, получает часть потраченных денег за счет первоначального взноса или авансового платежа, а его прибыль закладывается в платежи, постепенно вносимые получателем. Например, начинающие предприниматели в сфере вендингового бизнеса работают по этой схеме.

. Лизинг персонала. В российском законодательстве данный термин считается некорректным, так как люди не могут быть предметом арендных отношений. Поэтому в оформляемых документах используется более привычный термин - предоставление персонала.

Отличием такого обеспечения предприятия нужными специалистами от аутсорсинга является, как правило, более короткий период использования привлекаемого персонала и ограничение функций профессиональной поддержки [21, c.45].

При аутсорсинге привлекаемому персоналу обычно передаются функции по обеспечению целых инфраструктурных систем предприятия сроком не менее 1 года.

Лизинг персонала может осуществляться на более короткие сроки и касаться различного объема работ.

С января 2016 года в России существует запрет на заемный труд, за исключением следующих случаев:

использование временных работников в аффилированных структурах;

наличие между сторонами акционерного соглашения;

предоставление персонала аккредитованной организацией, выступающей как агентство занятости.

Таким образом, воспользоваться лизингом в виде предоставления персонала, можно обратившись в специализирующееся на этом кадровое агентство.

Для уменьшения возможности возникновения негативных для предприятия последствий, важное значение имеет профессионализм самого агентства занятости и, как следствие, его репутация на рынке предоставления кадровых услуг. Именно агентство осуществляет отбор работников согласно требованиям организации-заказчика, и именно на нем лежит обязанность предоставления большей части социальных гарантий перед персоналом.

Виды лизинга могут квалифицироваться не только по объекту лизинговой операции, но и по степени риска, срокам лизингового соглашения.

По степени риска лизинг классифицируется следующим образом:

необеспеченный лизинг - дополнительные гарантии выполнения договора со стороны лизингополучателя не предоставляются. Такой гарантией может быть, например, обязанность выплаты неустойки при досрочном прекращении договора;

частично обеспеченный лизинг - сделка и имущество застрахованы;

гарантированный лизинг - риски распределены между несколькими участниками лизингового соглашения, выступающими гарантами лизингополучателя [4, c.53].

Если рассматривать лизинговые соглашения с точки зрения срока их действия по отношению к амортизации арендуемого имущества, то следует выделить оперативный лизинг, также называемый сервисным.

Оперативный лизинг имеет место, когда предусмотренная соглашением плата не покрывает полностью стоимость предмета лизинга, и срок действия такого соглашения существенно меньше периода полной амортизации объекта договора.

Такой вид лизинга применяется в отношении быстро устаревающей техники и оборудования или технически сложного имущества, требующего постоянного профессионального обслуживания.

Подобные соглашения, как правило, предусматривают выполнение определенных мероприятий по установке и техническому обслуживанию предмета лизинга. Поэтому такое предоставление имущества в лизинг иногда и называется сервисным.

Плата за услуги, сопутствующие эксплуатации объекта, может включаться в соответствующие платежи за пользование имуществом или осуществляться отдельно.

Оперативный лизинг выгоден при осуществлении относительно краткосрочных проектов, когда нет необходимости в конечном получении права собственности на используемое имущество.

В связи с этим, для уменьшения рисков для лизингодателя, оперативный лизинг часто предоставляется на условиях, увеличивающих издержки и ответственность получателя:

более высокая плата за использование имущества;

в контракте предусмотрены неустойки в случае досрочного прекращения эксплуатации предмета лизинга;

другие дополнительные условия, гарантии со стороны получателя.

Для оптимизации налоговых аспектов деятельности предприятия иногда может применяться, так называемый, возвратный лизинг, когда лизингополучатель продает принадлежащее ему конкретное имущество лизингодателю на условии последующего предоставления этого имущества в аренду получателю. Используемые активы, таким образом, не учитываются как средства предприятия, что позволяет снизить налоговую нагрузку [17, c.81].

При выборе наиболее подходящего лизингового соглашения следует учитывать не только объект лизинга, но и выбирать такой вид операции, который будет отвечать и другим интересам получателя в части касающейся различных сопутствующих платежей, ремонта и обслуживания арендуемого имущества, гарантий соблюдения прав и т.п.

Лизинг - современный инструмент финансовой сферы, поэтому информация о видах лизинга, его отличиях от других кредитных продуктов будет полезна автолюбителям, предпринимателям, а также тем, кто только собирается открыть собственное дело с использованием заемных средств и оборудования

Развитие лизингового бизнеса в нашей стране сталкивается с проблемой мобилизации значительных денежных средств, которые могли бы стать источником для закупки оборудования с целью его дальнейшей передачи пользователям по лизингу. Анализ состояния отечественного предпринимательства позволяет сделать вывод о том, что в настоящее время наиболее реальными хозяйствующими субъектами, которые располагают временно свободными денежными средствами или имеют доступ к таковым, являются банковские учреждения. Зарубежный опыт подтверждает правильность такого вывода, а имеющаяся в нашей стране практика доказывает целесообразность включения лизинговых операций в деятельность банков.

Касаясь современного российского рынка лизинговых услуг, можно отметить достаточно динамичное его развитие в последние годы.

Появление здоровой конкуренции на рынке лизинговых услуг ведёт к изменению требований к обеспечению лизинговой сделки, постепенному понижению стоимости привлекаемых для финансирования лизинга кредитных ресурсов. Заметно увеличились сроки лизинга: если раньше редкостью были сделки на срок до трёх лет, то сегодня пятилетний лизинг считается вполне нормальным явлением.

Однако в России существуют и некоторые проблемы, сдерживающие развитие лизинговой отрасли. К таким можно отнести следующие.

Во-первых, финансовая слабость лизинговых компаний, зависимость их от банковского сектора, отсутствие внутренних долгосрочных инвестиционных ресурсов.

Во-вторых, пока ещё высокая стоимость кредитных ресурсов, ограниченность вторичного рынка оборудования и, как следствие, жёсткие требования по обеспечению лизинговой сделки.

В-третьих, не отработаны механизмы возврата лизингового имущества в случае нарушения лизингополучателем условий договора лизинга.

В-четвёртых, недостаточная проработанность нормативно-правовой базы лизинга.

Несмотря на это, за последние несколько лет лизинг стал не просто одним из современных финансовых инструментов, а реальной возможностью обновления производственных фондов, внедрения новых технологий. На современном отечественном рынке лизинг воспринимается уже не как налоговая схема, а как реальная возможность получить передовые средства производства. Более того, лизинг становится самостоятельным эффективным бизнесом, являясь реальной альтернативой банковскому кредитованию.

Развитие рынка лизинга напрямую сказывается и на развитии страхования лизинга. Анализируя структуру и динамику рынка лизинга, страховые компании разрабатывают различные страховые программы для своих клиентов с учетом последних тенденций. Учитывая также возросший интерес государства к рынку лизинга, можно увидеть перспективные направления для страховщиков, которые будут заниматься страхованием лизинга с участием государства.

1. Федеральный закон «О финансовой аренде (лизинге)» от 29.10.1998 N 164-ФЗ (последняя редакция) // Справочно-правовая система Консультант Плюс

2. Борисов Е. Ф. Экономика: учеб. для бакалавров / Борисов Е. Ф., Петров А. А., Березкина Т. Е. Московская гос. юрид. акад. - М.:Проспект, 2015. - 272 с.

. Бутина О.П. Козлов К. В. Риски лизинговых операций и способы их снижения на современном этапе развития. Материалы 37 выпуска Сборника научных трудов вузов России «Проблемы экономики, финансов и управления производством». - Иваново, 2015. - С.52-60.

. Грушевая Е.П. Договор финансовой аренды (лизинга): конспект лекции для бакалавриата / Е.П. Грушевая. - СПб.: Санкт-Петербургский юридический институт (филиал) Академии Генеральной прокуратуры РФ, 2015. - 221 c.

. Кнышова Е. Н. Экономика организации: учеб. для СПО / Кнышова Е. Н., Панфилова Е. Е. - М.:ФОРУМ; ИНФРА-М, 2014. - 336 с.

. Корнийчук Г.А. Договоры аренды, найма и лизинга (2-е издание) / Г.А. Корнийчук. - М.: Дашков и К, Ай Пи Эр Медиа, 2015. - 129 c.

. Корнилова Е.В. Финансовое проектирование лизинговых сделок: монография / Е.В. Корнилова. - М.: Русайнс, 2015. - 111 c.

. Кудина М. В. Экономика: учеб. для ВПО и СПО / Кудина М. В., - М.:Форум; Инфра-М, 2013. - 368 с.

. Липсиц И. В. Экономика. Конспект лекций: учеб. пособие / Липсиц И. В., - М.:Кнорус, 2015. - 200 с.

. Лясников Н. В. Экономика: учеб. пособие для вузов / Лясников Н. В., Дудин М. Н., Чеканов Е. В. - М.:КНОРУС, 2014. - 280 с.

. Минаков И. А. Экономика: учеб. пособие для вузов / Минаков И. А. - М.:Инфра-М, 2015. - 352 с.

1.1 Понятие и механизм осуществления лизинга

2. Особенности развития лизинговых операций в России

2.1 Организационно-экономические аспекты развития рынка лизинга в России

2.3 Проблемы развития лизинга в России и пути их решения

) определить понятие и механизм осуществления лизинга,

) изучить организационно-экономические аспекты развития рынка лизинга в России,

) исследовать лизинг в России на современном этапе,

) выявить проблемы развития лизинга в России и пути их решения.

ЧТО И КАК ПИСАЛИ О МОДЕ В ЖУРНАЛАХ НАЧАЛА XX ВЕКА Первый номер журнала «Аполлон» за 1909 г. начинался, по сути, с программного заявления редакции журнала...

Что вызывает тренды на фондовых и товарных рынках Объяснение теории грузового поезда Первые 17 лет моих рыночных исследований сводились к попыткам вычислить, когда этот...

Что делать, если нет взаимности? А теперь спустимся с небес на землю. Приземлились? Продолжаем разговор...

Живите по правилу: МАЛО ЛИ ЧТО НА СВЕТЕ СУЩЕСТВУЕТ? Я неслучайно подчеркиваю, что место в голове ограничено, а информации вокруг много, и что ваше право...

Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском гугл на сайте: