Критерії вибору об’єктів для інвестиційного кредитування

Об’єкти для інвестиційного кредитування банки відбирають серед довгострокових кредитних проектів клієнтури на конкурсній основі. Зокрема, установи банку приймають до розгляду заявки на кредитування будівництва нових підприємств лише за умови, якщо проект, що кредитується:

· відповідає вимогам науково-технічного прогресу, що підтверджується висновком відповідних органів експертизи;

· має позитивний висновок державної екологічної експертизи;

а) ефективність використання вкладених коштів;

б) окупність капітальних вкладень у межах п’яти років;

в) дотримання нормативних термінів будівництва;

г) сприяння рішенню економічних і соціальних проблем;

До кредитування витрат з технічного переозброєння, реконструкції та розширення діючих підприємств приймаються тільки високоефективні заходи, що забезпечують:

· підвищення продуктивності праці і скорочення чисельності працюючих;

· розширення виробництва товарів і платних послуг населенню.

При цьому в обов’язковому порядку повинні дотримуватися такі вимоги:

¨ тривалість здійснення витрат не повинна перевищувати нормативну, а за відсутності норм не повинна перевищувати 2 роки;

¨ продукція, що передбачена до випуску в результаті здійснення заходів, які кредитуються, повинна відповідати світовому рівню або перевершувати його, бути конкурентоспроможною на світовому ринку і відповідати всім вимогам для реалізації за вільноконвертовану валюту.

Установи банку України приймають на розгляд також заявки на кредитування інноваційних заходів підприємств, але лише за умови, якщо проект, що кредитується, спрямований на:

ü впровадження у виробництво новітніх високоефективних наукових розробок (у тому числі по повному циклу), які відповідають світовому рівню, вперше освоюються в серійному та масовому виробництві й орієнтовані на виробництво продукції на експорт, а також суттєво підвищують результативність праці і знижують матеріаломісткість продукції;

ü придбання науково-технічної продукції, що призначена для інтенсифікації і технологічного оновлення виробництва;

ü реалізацію винаходів і високоефективних раціоналізаторських пропозицій;

ü прискорення впровадження у виробництво досягнень науки і техніки, які сприяють виробництву товарів світового рівня.

При кредитуванні витрат на організацію випуску нової продукції по повному циклу витрат (від науково-технічних розробок і створення дослідних взірців до серійного випуску продукції) довгострокові кредити надаються установами банку на здійснення планових витрат і витрат, необхідність в яких виникає в ході виконання плану.

· придбання науково-технічної продукції з усього комплексу робіт чи окремих її видів;

· проведення науково-дослідних, дослідно-конструкторських, проектних і дослідно-технологічних робіт, виготовлення і випробування дослідних взірців нової техніки і продукції;

· реконструкцію, розширення і технічне переобладнання, що здійснюються у зв’язку з випуском нової продукції;

· підготовку серійного виробництва, виготовлення установочної партії, підготовку і проведення державної атестації продукції.

При цьому треба мати на увазі, що інвестиційний кредит надається тільки на ті витрати, які не списуються на собівартість продукції (останні мають кредитуватися за рахунок короткострокових позичок).

10. Умови кредитування нового виробництва, витрат на тех. переоснащ…

Кредитування будівництва нових підприємств.

Заявка на таке кредитування приймається при дотриманні таких умов:

- відповідає вимогам науково-технічного прогресу, що підтверджено висновом відповідної експертизи

- проект має висновок державної екологічної експертизи

- проект забезпечує ефективність використання вкладених коштів

- окупність капітальних владень протягом пяти років

- дотримання нормативних термінів будівництва

- сприяння рішенню екон. і соц. проблем або розшир. експ. можл-тей.

Витрати на технічне переозброєння, реконструкції та розширення діючих підприємств:

- тривалість здійснення витрат не повинна перевищувати нормативну, а за відсутності норм – 2 роки

- продукція, що передбачена до випуску в результаті здійснення інвестицій повинна відповідати світовому рівню або перевищувати його, бути конкурентоспроможною на світовому ринку

- проект має забезпечувати прискорення НТР, розвиток науково містких галузей, суттєве підвищення якості продукції, або підвищ. ефектив. праці.

Заявки на кредитування інноваційних проектів приймаються за таких умов:

- проект спрямований на впровадження у виробництво новітніх високоефективних наукових розробок, які відповід. світ. рівню і орієнтовані на вир-во продукції на експорт, на підвищення резул-сті праці, зниження матеріаломіст. продукції, або підвищення її якості

- проект спрямований на придбання науково-технічної продукції, що призначена для інтенсифікації і технічного оновлення виробництва

- проект спрямований на реалізацію винаходів і високоефективних раціоналізаторських пропозицій

- прискорення впровадження у виробництво досягнень науки і техніки

При кредитуванні витрат на організацію випуску нової продукції по повному циклу об’єктами кредитування виступають витрати на:

- провед. наук.-досл., досл.-конструкт., проект. і досл.-технологіч. робіт,

- вигот. і випробовування дослідних взірців нової техніки і продукції,

- реконструкцію, розширення і технічне переобладнання, що здійснюється у зв’язку із випуском нової продукції,

- витрати на підготовку серійного виробництва, виготовлення установочної партії і проведення державної атестації продукції.

Ціна інвестиційного кредиту — це відсоткова ставка, яка передбачається у кредитному договорі з урахуванням: терміну користування позичкою; заходу, що кредитується; забезпечення своєчасності розрахунків позичальника за раніше одержаними позичками та ступеня ризику. Найчастіше вона буває регульованою (плаваючою) за умови щорічного перегляду в бік зростання або зниження.

Відсотки за інвестиційними позичками сплачуються за фактичну кількість днів користування позичкою і нараховуються на суму залишку заборгованості за позичкою:

де С_%— сума нарахованих відсотків; В_к — відсоток за кредит;
З_к — поточна заборгованість за кредитом; Д — кількість днів у поточному періоді.

У розвинутих країнах використовують такі методи розрахунку відсоткових ставок[1].

1. Нарахування відсотків за принципом «вартість плюс». При нарахуванні відсотків банк повинен керуватися вартістю залучених коштів та операційними витратами банку. Це означає, що банки встановлюють ставку за кредит за принципом «вартість плюс» на основі таких компонентів:

· вартість залучення відповідних ресурсів для банку;

· компенсація банку за рівень ризику невиконання зобов’язань позичальника;

· бажана маржа прибутку за кожним кредитом для здійснення достатніх виплат на користь акціонерів банку.

Таким чином, модель нарахування відсотків має такий вигляд:

Кожен із наведених компонентів може бути вираженим у формі річних відсотків відносно суми кредиту.

2. Модель цінового лідерства. Одним із недоліків моделі «вартість плюс» є те, що банк повинен точно знати свої витрати для нарахування відсотків без урахування фактора конкуренції з боку інших кредиторів. Тому в банківській практиці з’явилась нова модель — «цінового лідерства», в основі якої лежить базова, або довідкова ставка «прайм-рейт», що є найнижчою відсотковою ставкою, яку пропонують найбільш кредитоспроможним клієнтам за короткостроковими кредитами. На світових фінансових ринках такими ставками є ЛІБОР (London Interbank Offered Rate — LIBOR), ЛІБІД (London Interbank Bid Rate — LIBID), ФІБОР (Frankfurt Interbank Offered Rate — FIBOR) та ряд інших. Ставка «прайм-рейт» щорічно розраховується за формулою простої (незваженої) середньої арифметичної з індивідуальних ставок групи провідних банків.

Фактична ставка за кредит будь-якому конкурентоспроможному позичальнику нараховуватиметься за такою формулою:

Ця модель найбільш притаманна інвестиційним позичкам, бо включає премію за ризик, пов’язаний зі строковістю кредиту, оскільки за довгостроковими кредитами банки можуть понести більші збитки, ніж за короткостроковими. Розмір премій за ризик визначається банком у кожному конкретному випадку окремо

Система охраняемых территорий в США Изучение особо охраняемых природных территорий(ООПТ) США представляет особый интерес по многим причинам...

Что способствует осуществлению желаний? Стопроцентная, непоколебимая уверенность в своем...

Конфликты в семейной жизни. Как это изменить? Редкий брак и взаимоотношения существуют без конфликтов и напряженности. Через это проходят все...

ЧТО ПРОИСХОДИТ ВО ВЗРОСЛОЙ ЖИЗНИ? Если вы все еще «неправильно» связаны с матерью, вы избегаете отделения и независимого взрослого существования...

Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском гугл на сайте: