Сдам Сам

ПОЛЕЗНОЕ


КАТЕГОРИИ







платежеспособность предприятия





Таблица 4 – Оценка чистого оборотного капитала и платежеспособности предприятия

Показатель Абсолютное изменение
Текущая (общая платежеспособность) >2 1,12 1,53 0,41
Срочная платежеспособность 0,8:1 1,02 0,80 -0,22
Абсолютная платежеспособность >0,2 0,51 0,03 -0,48
Чистый оборотный капитал, тыс.руб.

Выводы:

1) Текущая платежеспособность предприятия находится ниже норматива, как в 2012, так и в 2013 году, что говорит о неспособности предприятия обеспечить ткущие обязательства текущими активами.

2) Срочная платежеспособность предприятия находится в пределах нормы в 2012 и 2013 гг., однако падает на 0,22 в 2013 году, что говорит об ухудщении способности погасить краткосрочные обязательства за счет краткосрочных активов.

3) Абсолютная платежеспособность предприятия находится в пределах норматива в 2012 году, однако в 2013 году она сильно сокращается, что говорит о неспособности предприятия погасить краткосрочные обязательства только за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в 2013 году.

4) Чистый оборотный капитал предприятия в 2013 году вырос на 21887 тыс. руб., что говорит о повышении ликвидности предприятия и повышении его кредитоспособности.

 


Задание 5. Расчет производственного цикла-бизнеса предприятия

Таблица 5 – Анализ производственного цикла-бизнеса

Показатель Абсолютное изменение
Оборачиваемость текущих активов, раз. 1,92 1,72 -0,20
Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз 4,25 3,60 -0,66
Период оборота, дн.
Оборачиваемость товарно-материальных ценностей 18,33 3,41 -14,92
Период оборота, дн.
Производственный цикл-бизнеса, дн.

 



Выводы:

1) В 2013 году наблюдается сокращение оборачиваемости текущих активов предприятия и, соответственно, рост периода их оборачиваемости. Это говорит о сокращении эффективности использования оборотных активов, что обусловлено значительным ростом запасов в 2013 году.

2) Происходит сокращение оборачиваемости дебиторской задолженности и рост периода ее оборота в 2013 году, что обусловлено ростом дебиторской сокращением выручки предприятия.

3) Оборачиваемость ТМЦ на предприятии за 2013 год сократилась также значительно, что обусловлено в первую очередь ростом запасов, а также сокращением выручки.

4) Общий производственный цикл-бизнеса увеличился в 2013 году практически в 2 раза, что является негативной тенденцией и говорит о сокращении эффективности использования оборотных активов предприятия.

 


Задание 6. Расчет коэффициентов деловой активности и структуры капитала по данным формам финансовой отчетности

Таблица 6 – Коэффициенты деловой активности и структуры капитала

Показатель Абсолютное изменение
Рентабельность продаж, % 11,52 5,02 -6,50
Рентабельность всего капитала, % 7,79 0,59 -7,20
Рентабельность внеоборотных активов, % 25,51 1,53 -23,98
Рентабельность собственного капитала, % 21,08 1,70 -19,37
Рентабельность перманентного капитала, % 8,25 0,69 -7,56
Оборачиваемость капитала, раз. 1,33 1,06 -0,27
Оборачиваемость мобильных средств, раз. 1,92 1,72 -0,20
Оборачиваемость материальных оборотных средств, раз. 18,33 3,41 -14,92
Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз. 4,25 3,60 -0,66
Оборачиваемость кредиторской задолженности, раз. 24,60 7,36 -17,24
Фондоотдача внеоборотных активов, руб. 4,36 2,76 -1,61
Оборачиваемость собственного капитала, раз 3,61 3,07 -0,53

 

Выводы:

1) Рентабельность продаж хладокомбината в 2013 году упала на 6,5%, что говорит о сокращении эффективности деятельности предприятия и связано с сокращением прибыли в 2013 году

2) Рентабельность капитала сократилась в 2013 году на 7,2%, что говорит о сокращении эффективности использования капитала на предприятии.

3) Рентабельность внеоборотных активов предприятия снизилась в 2013 году на 23,9%, что означает сокращение эффективности использования основных фондов предприятия и также обусловлено сокращением прибыли.

4) Рентабельность собственного капитала предприятия сократилась на 19,3%, что показывает сокращение прибыли, полученной на 1 рубль собственного капитала и также сокращение эффективности его использования

5) Рентабельность перманентного капитала сократилась на 7,5% в 2013 году, что говорит о снижении эффективности использования собственного, долгосрочного заемного капитала и краткосрочных заемных средств

6) В 2013 году произошло сокращение оборачиваемости капитала хладокомбината, что связано с сокращением выручки

7) Наблюдается значительное снижение оборачиваемости мобильных средств, что обусловлено также сокращением выручки и ростом неэффективности использования оборотных активов

8) Оборачиваемость материальных оборотных средств в 2013 году также снизилась, что говорит о снижении эффективности использования запасов и деловой активности предприятия в целом

9) Оборачиваемость дебиторской задолженности ОАО «ПХК «Созвездие» также сократилась в 2013 году, что связано с сокращением выручки и ростом дебиторской задолженности предприятия.

10) Оборачиваемость кредиторской задолженности предприятия выросла в 2013 году, что обусловлено ростом кредиторской задолженности и сокращением выручки

11) Фондоотдача внеоборотных активов предприятия снизилась в 2013 году, что обусловлено сокращением выручки и показывает снижение выручки на 1 рубль внеоборотных активов.

12) Оборачиваемость собственного капитала снизилась в 2013 году, что значит снижение эффективности использования собственного капитала и снижение деловой активности предприятия

Таким образом, показатели свидетельствуют об общем снижении эффективности использования активов и капитала предприятия и сокращении его деловой активности.

Задание 7. Расчет комплексной оценки деловой активности

Таблица 7 – Комплексная оценка деловой активности

Показатель Абсолютное изменение
1. Выручка от реализации, тыс. руб. -26514
2. Чистая прибыль, тыс. руб. -8597
3. Фондоотдача, руб. 4,36 2,76 -1,61
4. Оборачиваемость средств в расчетах, раз 4,25 3,60 -0,66
5. Оборачиваемость средств в расчетах, дн. 15,40
6. Оборачиваемость запасов, раз 18,33 3,41 -14,92
7. Оборачиваемость запасов, дн. 85,86
8. Оборачиваемость кредиторской задолженности, дн. 34,31
9.Продолжительность операционного цикла, дн. 101,26
10.Продолжительность финансового цикла, дн. 66,95
11.Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности 0,012 0,010 0,002
12.Оборачиваемость собственного капитала, раз 3,61 3,07 -0,53
13.Оборачиваемость совокупного капитала, раз 1,33 1,06 -0,27

 

Выводы:

1) За период 2012-2013 гг. на предприятии происходит сокращение эффективности использования большей части активов:

- дебиторской задолженности

- запасов

- оборотных активов

- внеоборотных активов.

Об этом свидетельствует сокращение коэффициентов оборачиваемости, рост периодов оборота и коэффициентов рентабельности активов.

2) За данный период происходит сокращение эффективности использования капитала, а именно:

- собственного капитала

- совокупного капитала

- кредиторской задолженности.

Об этом говорит сокращение показателей рентабельности капитала, оборачиваемости кредиторской задолженности и рост периода ее оборота.

3) Динамика всех показателей означает сокращение деловой активности предприятия, при этом большинство негативных изменений связано с сокращением выручки и прибыли предприятия.

 


Задание 8. Определить наличие и размер дебиторской задолженности в динамике периодов

Таблица 8 – Состав, структура и динамика дебиторской задолженности

Показатель На 31.12 2012 г. На 31.12 2013 г. Изменения
Сумма, тыс. руб. Уд. Вес, % Сумма, тыс. руб. Уд. Вес, % Абсолютное, тыс. руб. Темп прироста, %
1.Долгосрочная дебиторская задолженность 24,67 46,86 93,12
2. Краткосрочная дебиторская задолженность 87,80 53,14 -9497 -28,27
Всего - -    

 

Выводы:

1) В 2012 году больший удельный вес имеет краткочрочная дебиторская задолженность – 87,8%. В 2013 году в составе дебиторской задолженности предприятия удельный вес долгосрочной задолженности растет до 46,8%. Это говорит о росте долгов со стороны контрагентов с длительным сроком оплаты и ухудшает финансовое положение предприятия за счет сокращения ликвидных средств на его балансе.

2) Долгосрочная дебиторская задолженность хладокомбината значительно выросла в 2013 году – на 93,1%, что также негативно влияет на платежеспособность предприятия

3) Краткосрочная дебиторская задолженность, напротив сократилась на 28,2%, что обусловлено сокращением долгов дебиторов с погашением в срок до 12 мес.

 


Задание 9. Определить наличие и размер кредиторской задолженности в динамике периодов

Таблица 11 – Состав, структура и динамика кредитной задолженности

Показатель На 31.12 2012 г. На 31.12 2013 г. Изменения
Сумма, тыс. руб. Уд. Вес, % Сумма, тыс. руб. Уд. Вес, % Абсолютное, тыс. руб. Темп прироста, %
1.Кредиторская задолженность в том числе: 187,67
2.Поставщики и подрядчики 39,27 16,18 18,52
3.Задолженность по оплате труда 2,16 9,22 1125,15
4.Задолженность перед фискальной системой 44,33 10,84 -1015 -29,68

Выводы:

1) Общий объем кредиторской задолженности ОАО ПХК «Созвездие» в 2013 году вырос более, чем в 2 раза, что означает сокращение кредитоспособности предприятия в 2013 году

2) В 2012 году наибольший удельный вес в составе кредиторской задолженности предприятия занимает задолженность перед поставщиками и подрядчиками – 39%. В 2013 году ее удельный вес сократился до 16%, при этом размер ее вырос на 18,5% по сравнению с 2012 годом

3) За 2013 год значительно выросла задолженность предприятия по оплате труда – с 167 до 2046 тыс. руб. Это ухудшает положение предприятия как работодателя.

4) Задолженность ОАО ПХК «Созвездие» по налогам, напротив, сократилась на 29,6%, что является положительным результатом, однако может быть связано не с улучшением финансового состояния предприятия, а лишь с сокращением налоговой базы.

Анализ показателей говорит об ухудшении кредитоспособности предприятия в связи с ростом большинства видов кредиторской задолженности.

Задание 10. Определить соотношения дебиторской и кредиторской задолженности и выявить степень финансовых рисков

Таблица 12 – Динамика показателей дебиторской и кредиторской задолженности

Показатель Абсолютное изменение
Оборачиваемость дебиторской задолженности
Выручка от реализации, тыс. руб. -26514
Дебиторская задолженность, тыс.руб.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 4,25 3,60 -0,66
Период оборачиваемости, дн.
Оборачиваемость кредиторской задолженности
Себестоимость реализованной продукции, тыс. руб. -18888
Кредиторская задолженность, тыс. р.
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности 24,60 7,36 -17,24
Период оборачиваемости, дн.
Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности 5,78 2,04 -3,74

 

Выводы:

1) В 2012 году дебиторская задолженность ОАО ПХК «Созвездие» превышает кредиторскую в 5,78 раз, что говорит о недостатке денежных средств в обороте предприятия и необходимости привлечения внешних источников финансирования.

2) В 2013 году дебиторская задолженность предприятия превышает кредиторскую в 2,04 раза, что обусловлено ростом кредиторской задолженности в 2013 году. Данное изменение улучшает финансовое положение предприятия, однако предприятие в 2013 году так же не может оплатить долги кредиторам за счет дебиторской задолженности.

Таким образом, анализ показателей говорит о высокой зависимости предприятия от кредиторов и рискованном финансовом положении.

 









Что делает отдел по эксплуатации и сопровождению ИС? Отвечает за сохранность данных (расписания копирования, копирование и пр.)...

ЧТО ПРОИСХОДИТ ВО ВЗРОСЛОЙ ЖИЗНИ? Если вы все еще «неправильно» связаны с матерью, вы избегаете отделения и независимого взрослого существования...

Живите по правилу: МАЛО ЛИ ЧТО НА СВЕТЕ СУЩЕСТВУЕТ? Я неслучайно подчеркиваю, что место в голове ограничено, а информации вокруг много, и что ваше право...

Что вызывает тренды на фондовых и товарных рынках Объяснение теории грузового поезда Первые 17 лет моих рыночных исследований сводились к попыткам вычис­лить, когда этот...





Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском гугл на сайте:


©2015- 2021 zdamsam.ru Размещенные материалы защищены законодательством РФ.