|
КРЕДИТЫ ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИКредиты центральных банков - одна из форм рефинансирования кредитных организаций с целью поддержания ликвидности их баланса и стабилизации финансового положения. В современной практике развитых стран в качестве методов рефинансирования используют: • переучет векселей; • ломбардные операции; • операции РЕПО; • валютные СВОПы. В практике России основные рыночные кредиты ЦБ РФ выдает коммерческим банкам: • по схеме РЕПО по своим облигациям (ОБР); • на ломбардных аукционах (ломбардные кредиты и кредиты «овернайт»). Основной нормативной базой являются следующие документы: Временное положение о кредитных аукционах Центрального банка Российской Федерации № 13-1/19 от 15 февраля 1994 г. Положение о порядке предоставления Банком России ломбардного кредита банкам № 02-63 от 13 марта 1996 г. Положение о порядке предоставления Банком России кредитов банкам, обеспеченных залогом государственных ценных бумаг, № 19-П от 6 марта 1998 г. Положение Банка России «Об обращении облигаций Банка России» № 53-Пб от 28 августа 1998 г. Задачи настоящего раздела знакомят с элементами технологии выдачи ломбардных ссуд (1.14-1.18), кредитов на аукционной основе (1.19) и однодневных кредитов (1.20 и 1.21). При решении задач, посвященных ломбардным кредитным операциям, следует использовать следующие формулы. 1. Расчет суммы начисленных процентов за пользование кредитом Банка России. где I - сумма начисленных процентов за предлагаемый период пользования кредитом; О - запрашиваемая сумма кредита; (n-1) - число календарных дней, принимаемых в расчет при начислении процентов по кредиту, где n - число календарных дней от начала кредитной операции (дата зачисления денежных средств на корреспондентский счет банка) до ее завершения; i - процентная ставка по кредиту. 2. Расчет наращенной суммы долга по кредиту S=О+I, где S - наращенная сумма долга по кредиту; I - сумма начисленных процентов за предлагаемый период пользования кредитом.
3. Расчет суммы пеней (неустойки) принеисполнении банком обязательств по кредиту Банка России. где П - пени (0,3 ставки рефинансирования). Наращенная сумма долга определяется по формуле S=0+1+П. Расчет рыночной стоимости государственных ценных бумаг производится на основании биржевой информации о средневзвешенных ценах, сложившихся на начало дня, в который производится выдача кредита Банка России по итогам последней торговой сделки на ОРЦБ либо последнего проведенного аукциона по размещению государственных ценных бумаг, по формуле где t - порядковый номер выпуска государственных ценных бумаг в залоговом портфеле; m - количество выпусков государственных ценных бумаг в залоговом портфеле; Vt - рыночная цена государственных ценных бумаг; Qt - общее количество государственных ценных бумаг t-гo выпуска; kt - соответственный поправочный коэффициент Банка России, установленный по t-му выпуску; nt - номинальная стоимость государственных ценных бумаг. Расчет достаточности обеспечения кредита Банка России. Обеспечение ломбардного кредита или кредита овернайт считается достаточным, если рыночная стоимость государственных ценных бумаг (Р) всех выпусков, входящих в залоговый портфель, скорректированная на установленный Банком России соответствующий поправочный коэффициент (для ГКО - 0,8; для ОЦБ - 0,9), равна или превышает сумму испрашиваемого ломбардного кредита или максимально возможную сумму овернайт, включая начисленные проценты за предлагаемый период пользования кредитом Банка России, т.е. S ≤ Р ≤ S + max Р, где S - наращенная сумма долга по ломбардному кредиту или кредиту овернайт; Р - рыночная стоимость государственных ценных бумаг, скорректированная на соответствующий поправочный коэффициент; max P - стоимость одной государственной ценной бумаги, имеющей максимальную средневзвешенную цену в залоговом портфеле, скорректированная на соответствующий поправочный коэффициент. При решении задачи 1.18 следует использовать положение Банка России № 53-Пб от 28 августа 1998 г. «Об обращении облигаций Банка России». ЗАДАЧА 1.14 12 июля 1998 г. Банк России предоставил коммерческому банку «Ростком» ломбардный кредит на 10 календарных дней под 36% годовых в сумме 10 млн. руб. Определить сумму начисленных процентов за пользование кредитом, наращенную сумму долга. ЗАДАЧА 1.15 Банком России 12 марта 1998 г. был предоставлен ломбардный кредит коммерческому банку сроком на 10 календарных дней под 40% годовых в размере 720 млн. руб. Дата погашения кредита - 22 марта 1998 г. Фактически кредит был погашен 26 марта 1998 г. Рассчитать сумму пеней и наращенную сумму долга. ЗАДАЧА 1.16 Определить сумму начисленных процентов и наращенную сумму долга за каждый из нижеперечисленных периодов пользования ломбардного кредита, используя показатели по предоставлению Банка России ломбардных кредитов банкам за май 1999 г. Число регионов, осуществляющих ломбардное кредитование........………………………………….... 33 Число банков, получающих ломбардные кредиты...............…………………………………................. 89 Количество раз предоставления ломбардных кредитов.......…………………………………................287 Сумма выданных ломбардных кредитов - всего, млрд. руб. ………………………………..................9,32 В том числе: на срок от 3 до 7 дней..............................................................……………………………………............1,52 на срок от 8 до 14 дней............................................……………………………………............................2,01 на срок от 15 до 30 дней..............................……………………………………........................................2,79 Задолженность на 01.06.98 г., млрд. руб..............…………………………………................................5,51 Процентные ставки, % годовых, сроком, дней: до7...........................................................................………………………………………..........................129 до 14.............................................................…………………………………….......................................... 18 до 30..........................................................……………………………………............................................. 26 Ответьте на вопросы: 1. С какой целью Центральный банк РФ должен предоставлять кредиты коммерческим банкам? 2. Чем отличаются кредитные ресурсы, приобретенные на аукционе, от централизованных кредитов? 3. Какие виды кредитов может получать коммерческий банк в Центральном банке РФ и на каких условиях? ЗАДАЧА 1.17 Банк России предоставил коммерческому банку кредит под 36% годовых сроком на 10 дней в сумме 10 млн руб. 12 июля 1998 г. Определить наращенную сумму долга по ломбардному кредиту или кредиту овернайт (S) и заполнить таблицу. ЗАДАЧА 1.18 Коммерческий банк обратился в ЦБ РФ за получением ломбардного кредита 500 млн. руб. на срок 7 дней под 42% годовых. В обеспечение кредита были предоставлены ОБЦ, серии № 211001 в количестве 500 штук номиналом 1 млн. руб. Поправочный коэффициент на стоимость ценных бумаг, принимаемых в обеспечение кредита, составляет 0,9. Определить законность и достаточность обеспечения ломбардного кредита. ЗАДАЧА 1.19 Коммерческий банк обратился в ЦБ РФ за получением ломбардного кредита 100 млн руб. на срок 30 дней под 60% годовых. В обеспечение кредита банк предоставляет ГКО серии 21064 в количестве 160 штук номиналом 1 млн руб. Поправочный коэффициент на стоимость ценных бумаг, принимаемых в обеспечение кредита, составляет 0,8. Задание: 1. Как определить достаточность обеспечения ломбардного кредита? 2. Каким критериям должен отвечать банк, обращающийся за ломбардным кредитом в Банк России? 3. Какие ценные бумаги включаются в Ломбардный список ЦБ РФ? 4. Какие документы необходимы для получения ломбардного кредита в ЦБ РФ? 5. Как оформляется выдача ломбардного кредита? ЗАДАЧА 1.20 Банк России предоставляет кредит на аукционной основе. На аукцион выставлены ресурсы стоимостью 120 млрд. руб. Заявки банков, принятые к аукциону, приведены в табл. 1.14.
Таблица 1.14 Задание: 1. Какие заявки будут удовлетворены? 2. При каких условиях банки могут участвовать в аукционе? 3. Как оформляется выдача аукционных кредитов? ЗАДАЧА 1.21 Коммерческий банк обратился в ЦБ РФ с ходатайством предоставить кредит для осуществления безотлагательных платежей под залог высоколиквидных активов в сумме 200 млн. руб. сроком на 7 рабочих дней. В ЦБ РФ сумма депонированных обязательных резервов составила 600 млн. руб. В залог предоставляются государственные ценные бумаги на сумму 200 млн. руб. Ответьте на вопросы: 1. Какие банки имеют право на получение данного кредита? 2. В каком объеме может быть предоставлен кредит данному коммерческому банку? 3. Какие государственные ценные бумаги могут быть объектом залога? 4. По какой процентной ставке может быть предоставлен данный кредит? 5. Какие меры экономического воздействия предпринимаются при невозврате кредита в срок? ![]() ![]() Что делать, если нет взаимности? А теперь спустимся с небес на землю. Приземлились? Продолжаем разговор... ![]() Что делает отдел по эксплуатации и сопровождению ИС? Отвечает за сохранность данных (расписания копирования, копирование и пр.)... ![]() Конфликты в семейной жизни. Как это изменить? Редкий брак и взаимоотношения существуют без конфликтов и напряженности. Через это проходят все... ![]() ЧТО ПРОИСХОДИТ ВО ВЗРОСЛОЙ ЖИЗНИ? Если вы все еще «неправильно» связаны с матерью, вы избегаете отделения и независимого взрослого существования... Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском гугл на сайте:
|